央行大動(dòng)作！紙幣終結(jié)？你手里的錢有沒有風(fēng)險(xiǎn)（想不到這一天來得這么快！）

PARADISEBIRD

你有沒有發(fā)現(xiàn)，現(xiàn)在出門，很多時(shí)候已經(jīng)可以不用帶“錢”。打車、看電影、購物、吃飯、加油……你都能不用現(xiàn)金，甚至不必使用銀行卡，一部手機(jī)就能搞定！一位互聯(lián)網(wǎng)金融公司的朋友前日剛剛告訴內(nèi)參君，印鈔造幣公司不久前曾去他們公司參觀，因?yàn)椤耙呀?jīng)感受到互聯(lián)網(wǎng)支付的巨大威脅”，他們“壓力山大”，沒想到有一天人們竟然會(huì)不再需要“錢”，更沒想到這一天來得這么快……

1月20日晚間，央行透露召開數(shù)字貨幣研討會(huì)，就數(shù)字貨幣發(fā)行的總體框架、貨幣演進(jìn)中的國(guó)家數(shù)字貨幣、國(guó)家發(fā)行的加密電子貨幣等專題進(jìn)行了研討和交流，爭(zhēng)取早日推出央行發(fā)行的數(shù)字貨幣，新的支付時(shí)代迎來了迅猛推進(jìn)的一步。

數(shù)字貨幣有何好處？

隨著全球范圍支付方式的巨變，早在2014年央行就成立專門研究團(tuán)隊(duì)，并于2015年初進(jìn)一步充實(shí)力量，對(duì)數(shù)字貨幣發(fā)行和業(yè)務(wù)運(yùn)行框架、數(shù)字貨幣的關(guān)鍵技術(shù)等進(jìn)行了深入研究，已取得階段性成果。

央行有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，如果成功發(fā)行數(shù)字貨幣，將帶來許多便利：可以降低傳統(tǒng)紙幣發(fā)行、流通的高昂成本，提升經(jīng)濟(jì)交易活動(dòng)的便利性和透明度，減少洗錢、逃漏稅等違法犯罪行為，提升央行對(duì)貨幣供給和貨幣流通的控制力，更好地支持經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展，助力普惠金融的全面實(shí)現(xiàn)。

你手中的紙幣會(huì)縮水嗎？

數(shù)字貨幣發(fā)行后，會(huì)改變貨幣流通量嗎？我們手中的貨幣會(huì)因貨幣增發(fā)而縮水嗎？

對(duì)此，中央財(cái)經(jīng)大學(xué)金融法研究所所長(zhǎng)黃震表示，數(shù)字貨幣主要是指貨幣形態(tài)，不會(huì)引發(fā)貨幣縮水。貨幣的發(fā)行規(guī)模依然由央行控制，而至于發(fā)行紙幣還是數(shù)字貨幣只是形態(tài)的變化。

另外，黃震提到，現(xiàn)在發(fā)行數(shù)字貨幣尚處于探討階段，是一種貨幣價(jià)值符號(hào)的創(chuàng)新機(jī)制，很多問題還在研究中。不過，人們?cè)趯?shí)踐中已經(jīng)越來越趨向于使用電子銀行、電子支付，而不愿攜帶紙幣。在此趨勢(shì)下，以后市面上流通的紙幣可能會(huì)隨之減少。

什么是數(shù)字貨幣，有電子支付為何還要數(shù)字貨幣？

數(shù)字貨幣的概念比較新，目前尚無官方定義。分析人士認(rèn)為，根據(jù)此次央行所發(fā)文章，央行所指數(shù)字貨幣應(yīng)該是人民幣的電子化，包含區(qū)塊鏈技術(shù)。目前人們?nèi)粘Ｋ�用的銀行轉(zhuǎn)賬、余額寶等第三方支付等行為均與數(shù)字貨幣有關(guān)。

而廣義的數(shù)字貨幣又包括非官方發(fā)行的虛擬貨幣，例如此前走火的比特幣，不過，央行在去年12月發(fā)通知，防范比特幣風(fēng)險(xiǎn)。

央行提出盡快推出數(shù)字貨幣之后，有評(píng)論認(rèn)為，現(xiàn)在的電子結(jié)算已經(jīng)非常便捷，為何還要花工夫去做數(shù)字貨幣。

對(duì)此，華融證券財(cái)富管理中心副總經(jīng)理肖波表示，在數(shù)字貨幣還沒有帶來大變革之前，目前電子支付與所謂的數(shù)字貨幣還比較接近，交易時(shí)所用的錢都是通過銀行賬戶進(jìn)來的，都受到央行發(fā)行貨幣規(guī)模的控制。

不過，黃震進(jìn)一步指出，央行所推行的數(shù)字貨幣很有可能會(huì)改變貨幣的發(fā)行技術(shù)，目前的電子支付只是將紙幣價(jià)值轉(zhuǎn)到網(wǎng)上傳輸，而未來數(shù)字貨幣可能在區(qū)塊鏈上建立賬本，不會(huì)被人篡改，而電子支付只是單向記賬。

區(qū)塊鏈（Blockchain）是指通過去中心化和去信任的方式集體維護(hù)一個(gè)可靠數(shù)據(jù)庫的技術(shù)方案，區(qū)塊鏈技術(shù)正是支撐比特幣的技術(shù)，也被這次研討會(huì)提及。

為何能減少逃漏稅行為？

在此次研討會(huì)上，研究認(rèn)為發(fā)行數(shù)字貨幣可減少洗錢、逃漏稅等違法犯罪行為。

在肖波看來，目前分散的金融機(jī)構(gòu)都有很多內(nèi)部賬本，而未來隨著區(qū)塊鏈技術(shù)的應(yīng)用，將建立全國(guó)統(tǒng)一賬本，讓每一筆錢都可以追溯，每一次交易行為都可以追溯，逃漏稅、洗錢行為會(huì)在監(jiān)管范圍內(nèi)，甚至有可能實(shí)現(xiàn)在刷卡機(jī)上自動(dòng)扣稅。

未來將會(huì)沒有紙幣？

雖然比特幣作為非官方貨幣前景未明，但央行推進(jìn)數(shù)字貨幣卻被視為官方對(duì)貨幣發(fā)行、流通機(jī)制的一次破冰。那么，未來紙幣會(huì)退出歷史嗎？

在黃震看來，未來可能沒有紙幣，整個(gè)金融業(yè)也將會(huì)數(shù)字化，這是大趨勢(shì)。

但要實(shí)現(xiàn)數(shù)字貨幣并非易事。業(yè)內(nèi)人士透露，數(shù)字貨幣要成為價(jià)值交換載體就要保證其安全性、便利性，還有很多技術(shù)性問題要解決。而數(shù)字貨幣替代紙幣，在發(fā)行和流通中，還有一個(gè)很長(zhǎng)的過程。中短期來看，紙幣依然會(huì)存在。肖波認(rèn)為，未來，零星紙幣還是會(huì)有的，即使在電子交易高度發(fā)達(dá)的美國(guó)，出租車消費(fèi)等小額支付依然在用現(xiàn)金完成。

還記得風(fēng)靡一時(shí)的比特幣嗎？

數(shù)字貨幣的流通究竟有沒有先例？目前，在全球范圍內(nèi)最流行的數(shù)字貨幣是比特幣。比特幣與傳統(tǒng)貨幣不同，它不是依靠特定貨幣機(jī)構(gòu)發(fā)行，而是依據(jù)算法，通過大量的計(jì)算產(chǎn)生。生產(chǎn)比特幣的過程，就是業(yè)內(nèi)俗稱的“挖礦”。

比特幣在多國(guó)大范圍內(nèi)流行。美國(guó)商品期貨交易委員會(huì)曾宣布正式將比特幣歸為大宗商品。歐洲法院則裁定，在歐洲比特幣以及其他虛擬貨幣應(yīng)該和傳統(tǒng)貨幣一樣免征增值稅，這讓比特幣可以在更加平等的平臺(tái)上和傳統(tǒng)貨幣競(jìng)爭(zhēng)。

不過，由于缺乏監(jiān)管，比特幣的流行也引發(fā)了許多人對(duì)于它被用于洗錢等用途的擔(dān)憂。前美聯(lián)儲(chǔ)主席伯南克曾警告，比特幣存在“嚴(yán)重問題”，它并不能提供價(jià)格穩(wěn)定性，遠(yuǎn)未做好取代傳統(tǒng)貨幣的準(zhǔn)備。他呼吁政府強(qiáng)化對(duì)比特幣的監(jiān)管和對(duì)其活動(dòng)的監(jiān)控。

央行“數(shù)字貨幣”與比特幣有何不同？

同樣與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)緊密相關(guān)，同樣有支付和流通屬性，央行的“數(shù)字貨幣”和比特幣有著密切聯(lián)系。但比特幣是一種數(shù)字貨幣，但數(shù)字貨幣不僅僅比特幣這一種形式。央行的“數(shù)字貨幣”和比特幣必定有很多不同之處。

首先，發(fā)行方不同。貨幣大多有一個(gè)發(fā)行方，比如人民幣由央行統(tǒng)一印制、發(fā)行。而比特幣沒有一個(gè)集中的發(fā)行方，而是基于一種算法隨機(jī)生成，任何人都可以開采、購買、出售或收取比特幣。

其次，獲取方式不同。比特幣是一些IT高手用電腦搜尋64位的數(shù)字在網(wǎng)絡(luò)上“挖掘”出來的。而國(guó)家發(fā)行的數(shù)字貨幣勢(shì)必得面向全國(guó)人民，要助力普惠金融的實(shí)現(xiàn)，面向最廣泛的群體，而非部分網(wǎng)絡(luò)高手。

另外，定價(jià)不同。比特幣越來越難“挖”，因此價(jià)格也不斷飆升，高低起伏波動(dòng)較大。而一款國(guó)家貨幣得盡力保持自身穩(wěn)定。

此外，使用范圍不同。目前，包括中國(guó)在內(nèi)的各個(gè)國(guó)家均未承認(rèn)比特幣的貨幣屬性。而作為一個(gè)國(guó)家發(fā)行的數(shù)字貨幣，一定要能滿足最大范圍的支付需求，央行的數(shù)字貨幣需要滿足全球支付需求。

同時(shí)，央行的“數(shù)字貨幣”與虛擬貨幣相比也有不同。如Q幣等網(wǎng)絡(luò)貨幣不能進(jìn)行線下支付；原則上而不允許將虛擬貨幣轉(zhuǎn)化成真實(shí)貨幣；發(fā)行是由企業(yè)自身推出，類似“代金券”而非真正的貨幣。而央行的“數(shù)字貨幣”雖需在互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行支付交易，但是原理和方式和虛擬貨幣并不相同。